“北上”互认基金再添“长跑健将” 交银施罗德担任其内地代理人

时间:2017-07-19 16:48 栏目:基金, 财道 编辑:投资有道 点击: 183 次

时隔16个月,“北上”互认基金再添业绩新秀,来自香港的施罗德亚洲高息股债基金互认基金资格日前得到批复。由于已获批的6只基金今年以来表现都颇为抢眼,平均收益率均超10%,所以,施罗德亚洲高息股债基金的加入也使其成为了稀缺中的第7只。

据了解,施罗德亚洲高息股债基金本次在内地的销售将由施罗德参股的中国合资公司交银施罗德基金担任总代理,整体销售安排即将全面展开。

长期表现亮眼 “北上”优选

作为第7只获批的香港至内地销售的“北上”互认基金,同时又因政策红利成为稀缺优选的香港基金产品,施罗德亚洲高息股债基金的长期亮眼业绩同样受到投资者的高度关注。

资料显示,施罗德亚洲高息股债基金是一只混合型基金,成立于2011年,主要投资于亚洲股票和亚洲定息证券。截至今年6月5日,施罗德亚洲高息股债基金年内收益已达8.81%,处于同期同类产品的前1/3。而拉长时间看,除2015年微跌2.72%外,在成立以来的其他年份,施罗德亚洲高息股债基金都获得了正收益,且位居同类同期产品前列。

作为国内资产管理公司的先驱之一,交银施罗德总经理阮红表示,施罗德亚洲高息股债基金将进一步拓展销售供投资者选择的产品系列,为内地投资者提供更多投资于境外市场的渠道。

据了解,自“开闸”以来,互认基金销售一直呈现“北热、南冷”态势。伴随着股债两市持续低迷,内地资金跨境配置的需求旺盛,但实际可供选择的北上基金优中选优,数量极少。

基金互认是指允许境外注册并受当地监管机构监管的基金向本地居民公开销售。中国证监会、香港证监会通过基金互认,将允许符合一定条件的内地及香港基金按照法定程序获得认可或许可在对方市场向公众投资者进行销售。我们一般把香港注册的基金来内地销售称为“北上”互认基金,把内地注册的基金去香港销售称为“南下”互认基金。

Wind数据显示,自2015年香港内地互认基金开闸以来,已有57只内地的基金南下,而在施罗德亚洲高息股债基金获批之前,获批的“北上”的香港基金仅有6只,在审的“北上”基金也为数不多。

投资者跨境配置稀缺资源

“北热、南冷”的另一个原因就是投资者跨境配置需求的升温,在人民币汇率此前的波动与不确定性、外汇外流渠道收紧、QDII额度多时未有新增的背景下,“北上”基金成为境内投资者合法投资境外市场的重要渠道。

在业内人士看来,如今全球市场变化较快,整体投资风险偏好降低,加之内地市场波动较大,同类产品又常以股票投资为主,对债券的配置不足,风险相对较高,而投资施罗德亚洲高息股债基金可以获得分散的作用,不仅是资产种类的分散,还可以获得投资区域的分散。

“施罗德亚洲高息股债基金为内地投资者提供另一渠道投资于施罗德基金,并可以多元化长线投资方式把握境外市场的投资机遇。”

据了解,作为主动管理式多元化资产基金,施罗德亚洲高息股债基金采取谨慎的风险管理措施投资于亚洲股票及固定收益资产,基金专注于有望提供可持续收益的资产,致力为投资者获取稳定的长期收益,而截至今年3月底,基金的管理资产总值为374亿港元。

罗德集团对熟悉海外投资的高净值客户来说同样不陌生,自1804年成立的施罗德集团作为环球投资管理公司,拥有逾200年的金融服务经验,是全球最大的上市资产管理公司之一。截至2016年年末,施罗德集团在全球为机构客户、零售客户以及高净值客户管理4906亿美元。

而在“北热、南冷”的惯性下,“北上”的产品一直经过严格的拣选。据了解,按照现有北上基金要求,如需要产品在香港注册、有基金经理驻港,实际上“北上”互认基金符合条件的产品数量比市场预期要少。

不过,尽管“北上”产品整体表现优异,但受汇率变动、市场环境和投资者风险偏好等因素影响,海外配置也有趋缓的苗头,而业内认为投资不在短期火热,更多是长期布局和配置。
对此,施罗德投资亚太区行政总裁李定邦也表示“基金互认计划”为内地投资者提供更多把握国际投资机会的选择。

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